Šokas globaliose rinkose: JAV biržos stabdomos, nafta ir auksas brango po atakų Niujorke

Šiandieninės koordinuotos atakos Pasaulio prekybos centrą Niujorke ir Pentagoną Vašingtone sukėlė neprecedentinį JAV finansinės sistemos sustabdymą ir sukėlė šoką visose pasaulio rinkose. Naftos ir aukso kainos smarkiai pakilo, Europos akcijų indeksai nukrito 5–9 proc., o doleris nusilpo. Pasaulio ekonomika patenka į neramumų zoną.

Tragiški įvykiai, prasidėję šįryt Niujorko laiku, akimirksniu nustojo būti tik humanitarine katastrofa. Du tyčia į PPC dvynius bokštus įskridę lėktuvai, o vėliau puolimas į Pentagoną – tai smūgis pačiai Amerikos ir pasaulio finansinės sistemos širdžiai.

Finansinis Niujorkas paralyžiuotas: biržos uždarytos

JAV Vertybinių popierių ir biržų komisija (SEC) paskelbė apie visų JAV finansinių rinkų uždarymą. SEC pirmininkas Harvis Pittas pareiškė, kad prekyba bus atnaujinta „kuo greičiau bus tinkama“. Tai neprecedentinis žingsnis, rodantis sukrėtimo mastą.

PPC rajone yra svarbiausi atsiskaitymų centrai ir brokerių įmonės, o jų pažeidimas gresia sutrikimais globaliuose finansiniuose atsiskaitymuose.

Rinkų reakcija: panika ir bėgimas į „saugias priemones“

Pasaulio rinkos akimirksniu sureagavo, demonstruodamos klasikinį ūmaus pasitikėjimo krizės vaizdą. Esant kraštutiniam neapibrėžtumui, investuotojų atsisako rizikingų turto priemonių ir ieško apsaugos:

• Nafta: Brent naftos kaina Londone (IPE) pakilo 1,75 USD iki 29,20 USD už barelį dėl nerimo dėl destabilizacijos Artimuosiuose Rytuose ir pasaulio ekonomikos sutrikimų.
• Auksas ir obligacijos: Prasidėjo klasikinis „bėgimas į kokybę“ (flight to quality). Aukso kainos pakilo 2 proc., o investuotojai pradėjo pirkti saugias Europos vyriausybės obligacijas, dėl ko jų pajamingumas nukrito iki dviejų metų minimumų.
• Akcinių popierių rinkos: Europos biržos žlugo. Paneuropinis FTSE Eurotop 300 indeksas nukrito daugiau nei 5 proc., Vokietijos DAX akimirksniu prarado 9 proc., Londono FTSE 100 – 3,23 proc.
• Valiuta: JAV doleris nusilpo. Euras prieš dolerį pakilo nuo 0,8978 USD iki 0,9050 USD.

Ši sinchroniška reakcija aiškiai rodo, kad rinkos suvokia įvykius ne kaip vietinę tragediją, o kaip sisteminį smūgį globaliam ekonominiam stabilumui.

Ekonominis fonas: smūgis pasitikėjimui doleriu?

Kol specialiosios tarnybos tiria atakų detales, daugelis finansų analitikų jau klausia apie galimus gilesnius tikslus. Ar šiandieniniai teroro aktai turėjo ekonominį pagrindą? Ekspertai spėja, kad vienas iš tikslų galėjo būti sąmoningas dolerio, kaip pasaulio rezervinės valiutos, ir JAV finansinės sistemos kaip visumos destabilizavimas.

„Pasaulio finansų centre Niujorke įvykdyti teroro aktai yra skirti destabilizuoti dolerį ir JAV finansinę sistemą“,

– mano ekspertai, pažymėdami, kad dolerio atsiskaitymų sustabdymas gresia didžiuliais nuostoliais ir pasitikėjimo praradimu.

Ką tai reiškia Ukrainai ir ukrainiečių verslui?

Ukraina, per žaliavų eksportą ir finansines rinkas integruota į pasaulio ekonomiką, nebus atskirta nuo pasekmių. Jau dabar galima nuspėti keletą pagrindinių poveikio mūsų ekonomikai kanalų:

1. Pritiskais žaliavų rinkoms. Ukraina yra didelis metalų ir chemikalų eksportuotojas. Pasaulinis ekonominis nuosmukis ir neapibrėžtumas gali sugriauti mūsų pagrindinių eksporto produktų kainas, o tai smogs valiutos pajamoms ir biudžeto įplaukoms.
2. Naftos ir dujų kainų augimas. Energijos nešikų pabrangimas tiesiogiai paveiks pramonės ir transporto išlaidas, didindamas infliacinį spaudimą ir mažindamas ukrainietiškų prekių konkurencingumą.
3. Investicijų mažėjimas. Pasaulinė panika ir didėjantis neapibrėžtumas sustabdys tiesioginių užsienio investicijų į besivystančias rinkas, įskaitant Ukrainą, srautą, atidedant daug perspektyvių projektų.
4. Valiutos rizikos. Dolerio silpnumas ir bendra neramumai sukurs papildomų sunkumų įmonėms su valiutos paskolomis ir eksportui orientuotam verslui, kurių pajamos gali sumažėti grivinų atžvilgiu.

Todėl ukrainietiškos įmonės, ypač dirbančios eksportui ar priklausančios nuo importuojamų žaliavų ir įrangos, turėtų skubiai peržiūrėti savo finansinius modelius ir apsidrausti nuo valiutos rizikos.

Pasaulis prieš ir po rugsėjo 11 d.: naujos, nenuspėjamos eros pradžia

Šiandiena neabejotinai taps istoriniu vandenskyros momentu. Pasaulio ekonomikai tai reiškia santykinio stabilumo ir nuspėjamumo 1990-ųjų eros pabaigą, kuri buvo pagrįsta tikėjimu globalių ryšių saugumu ir nenutrūkstamumu. Nuo šiol į pirmą planą išeina geopolitinių rizikų, tiekimo grandinių saugumo ir pasitikėjimo finansinėmis institucijomis veiksniai.

Ukrainos verslui ir valdžiai ateina streso testų ir greitų sprendimų laikas. Būtina skubiai įvertinti naujas, anksčiau neįsivaizduojamas rizikas, pasiruošti ilgalaikei žaliavų ir finansinių rinkų nepastovumui. Kritiškai svarbu sukurti veiksmų planus, jei pasaulinė krizė gilėtų, o tai galėtų pasireikšti mūsų produktų paklausos sumažėjimu, paskolų brangimu ir kapitalo nutekėjimu.

Tolesni šios dienos įvykiai ir Amerikos valdžios reagavimas nulems pasaulio ekonominio ir politinio kraštovaizdžio kontūrus ateinantiems metams. Viena jau aišku: verslo aplinka iš esmės pasikeitė – tapo trapgesnė, tarpusavyje susijusi ir pažeidžiama smūgiams, kurių šaltinis gali būti už tūkstančių kilometrų. Prisitaikymas prie šios naujos realybės taps pagrindiniu iššūkiu išgyvenimui ir sėkmei prasidėjusiame amžiuje.

Straipsnis redaguotas rugsėjo 14 d., papildant įvykių vietos nuotraukomis su šaltinių nurodymu.